12 pasos hacia el bienestar financiero – Paso 3: Pagar la deuda

Can you believe we are already in March?  It is hard to believe that we are already on Step 3 of our 12 step program. So far you have tracked your spending and designed a budget for your monthly expenses. In this next step, you’ll create a plan for paying down your existing debt.

Consumer debt can be one of the biggest challenges to realizing good financial wellness. Credit card companies design their business model in a way that makes it easy to get stuck paying off debt for years. But they can be outsmarted!  With some intentional action and commitment, reaching true financial wellness and being financially healthy is possible.

A continuación, describí cómo pagar la deuda en cinco sencillos pasos, junto con tres estrategias de pago que se deben evitar.

Organiza tu deuda

Antes de comenzar, determine cuánta deuda debe pagar. Enumere todas las tarjetas de crédito que posee que tengan un saldo pendiente y anote el monto adeudado a cada una. A continuación, indique la tasa de interés de cada tarjeta. Haga esto también para cualquier otra deuda de préstamo a plazos fijos que tenga. Estos números le ayudarán a elaborar un plan de pago de deudas en los siguientes dos pasos.

Add up the amounts owed on each account to see your total outstanding debt.

Elija su método de liquidación de deudas

There are two main approaches people use for getting rid of their debt:

• El método de la bola de nieve Implica pagar primero la deuda más pequeña y luego pasar a la siguiente deuda más pequeña hasta que se hayan pagado todas las deudas.
• El método de la avalancha Implica deshacerse primero de la deuda que tiene la tasa de interés más alta y pasar a la deuda con la siguiente tasa más alta hasta que se paguen todas las deudas.

Cada método tiene ventajas y desventajas. El método de la bola de nieve proporciona una motivación frecuente, ya que las deudas se liquidan antes, pero puede implicar pagar más intereses generales sobre la deuda. El método de avalancha, por otro lado, generalmente le ahorra al prestatario una cantidad significativa de intereses, pero puede llevar algún tiempo generar resultados.

Elija el método que tenga más sentido para sus circunstancias personales y financieras. Para determinar qué método funciona mejor para usted, consulte nuestro Entrenador Banzai y jugar con los números.

Maximiza tus pagos

Una vez que haya elegido su método de eliminación de deudas, es hora de encontrar formas de maximizar sus pagos mensuales con tarjeta de crédito. Puede hacerlo recortando sus gastos en una categoría de presupuesto y canalizando ese dinero hacia el pago de su deuda. También puedes encontrar formas de llenar tu bolsillo con dinero extra para tus pagos, como trabajar por cuenta propia o vender tus creaciones en una plataforma, como Etsy, si eres del tipo astuto.

Una vez que haya determinado cuánto puede pagar cada mes, puede crear un plan de pago de deuda utilizando los sistemas que adoptó en el Paso 1.

Considere un préstamo de consolidación de deuda

Para algunos consumidores, la parte más desafiante del pago de una deuda es administrar múltiples pagos en varias cuentas de tarjetas de crédito. Con varios pagos mensuales de deuda por hacer, puede resultar complicado recordarlos todos. También puede parecer que los pagos mensuales solo se destinan a intereses.

A debt consolidation loan can change all that. When you consolidate debts to one lower-interest loan, it’s a lot easier to manage the monthly payments. Plus, the savings on interest payments can be significant, especially if the new loan has a significantly lower rate.

Si este enfoque le parece favorable, considere contratar un préstamo personal from Abilene Teachers FCU. The loan will provide you with the funds you need to pay off your credit card bills and leave you with a single monthly payment.

Negociar con sus acreedores

Muchas compañías de tarjetas de crédito están dispuestas a reducir su tasa de interés una vez que demuestre que se toma en serio el pago de sus deudas. Después de iniciar su plan de pago de deuda, vale la pena comunicarse con cada compañía de tarjetas de crédito para analizar sus opciones. Como mínimo, vea si puede conseguir que la empresa detrás de la primera deuda de su lista reduzca su tasa. Además, recuerde que ATFCU ofrece una tarjeta de crédito con una tasa de interés inferior al promedio. Donde la tasa de interés promedio de las tarjetas de crédito es 24.37%, Tarjeta de crédito de Abilene Teachers interest rates vary between 14.99% and 17.99%.

Tres estrategias de aplastamiento de deuda que se deben evitar:

Mientras trabaja para pagar su deuda, tenga cuidado con estas estrategias para aplastarlas, que pueden hacer más daño que bien:

1. Pago de la deuda. Debt settlement services offer to lower your interest rates and boost your credit score in a short amount of time – for a fee. Unfortunately, though, many of these companies are fronts for scammers and should be avoided. Others are for profit companies that view you as an income source. Please note that there are legitimate debt settlement companies, usually nonprofit organizations, that can do some negotiating for you.  Research extremely carefully to find these gems.  The National Foundation for Credit Counseling (nfcc) is a good place to start.
2. Préstamos 401(k). Rara vez es una buena idea pedir prestado a tu futuro. Retirar fondos de su 401(k) para pagar deudas puede significar recibir todo tipo de multas, tarifas e impuestos.
3. Línea de crédito sobre el valor de la vivienda (HELOC). Pedir prestado contra su vivienda significa ponerse en riesgo de perderla.

Independientemente de la estrategia que elija o los métodos que utilice para pagar su deuda, comprométase a no agregar más cargos a su tarjeta mientras la paga. Pagar una gran cantidad de deuda requerirá tiempo y fuerza de voluntad, pero vivir sin deudas es clave para el bienestar financiero. ¡Mucha suerte en tu viaje de eliminación de deudas!